Morgen und Morgen hat sein neues Privat-Renten Rating vorgestellt. Zudem hat das Analysehaus für fondsgebundene, klassische Rententarife und Indexpolicen ergänzend zu der bewerteten Bedingungsqualität einen neuen Bewertungsindikator eingeführt.
Die so genannte Top-Renditeprognose soll ab sofort die für den Kunden entscheidende Komponente der zu erwartenden Rendite bei den kapitalbildenden Produkten bewerten. Dabei unterscheidet das Analysehaus zwischen den drei Anlagetypen „sicherheitsorientiert“, „ausgewogen“ und „chancenorientiert“
Im Ergebnis bestätigt die Auszeichnung Top-Renditeprognose eine besonders geeignete Renditeprognose für die jeweils drei Anlagetypen und setzt eine Fünf-Sterne-Bewertung im Bedingungsrating voraus, betont Morgen und Morgen.
„Das ist die gleiche Stoßrichtung, die aktuell die BaFin im Rahmen des Produktgenehmigungsverfahrens vorgibt: Es dürfen nur noch für den Kunden geeignete Produkte mit einer angemessenen und belegbaren Rendite angeboten werden“, knüpft Thorsten Saal, Bereichsleiter Mathematik und Rating bei Morgen & Morgen, an die aktuelle Herausforderung für Produktgeber an. Das Ergebnis der aktuellen Bewertung gebe sowohl Versicherungsvermittlern als auch Endkunden eine einfache, aber belastbare Orientierung, so Saal.
186 Tarife mit Bestbewertung
Im Rahmen der Bewertung von Privatrenten wurden 52 klassische Rententarife, 476 Fondsgebundene Tarife und 32 Indexpolicen hinsichtlich ihrer Bedingungsqualität im M&M Rating Privatrente bewertet. Davon bekamen insgesamt 186 Tarife die Bestbewertung von fünf Sternen. Diese 186 Tarife mit top Bedingungen wurden in einem weiteren Schritt nun hinsichtlich ihrer Renditeprognosen unter Berücksichtigung der Eignung für die unterschiedlichen Anlagetypen beurteilt.
Hierfür werden Rendite- und Risikokennzahlen anhand des Volatium Modells bewertet, das seit über 15 Jahren die Renditewahrscheinlichkeiten von Altersvorsorgeprodukten simuliert und sich zu einem branchenweit anerkannten Standard entwickelt hat.
„Für jeden Tarif wird die Renditekennzahl und die Risikokennzahl jeweils für drei verschiedene Laufzeiten berechnet (20, 30 und 40 Jahre). Zudem werde überprüft, ob die Rendite- und die Risikokennzahl bestimmte Benchmarks erfüllt. „Falls die Benchmarks für jede der drei Laufzeiten erreicht wird, wird der Tarif mit dem Zusatz „Top-Renditeprognose“ ausgezeichnet“, erklärt Saal das Proceder.
Die Festlegung der Benchmarks erfolgt bei Morgen und Morgen in fünf Kategorien mit unterschiedlichem Garantieniveau und unterschiedlicher Fondsauswahl. „Ein Tarif kann somit in mehreren Kategorien überprüft werden, sofern unterschiedliche Garantieniveaus und Fonds angeboten werden. Je nach Kategorie wird die Auszeichnung für eine der drei Anlagetypen „sicherheitsorientiert“, „ausgewogen“ oder „chancenorientiert“ vergeben“, betont das Analysehaus.
Die ausgezeichneten Privat-Rententarife
Seite 2: Morgen und Morgen: Die Top-Rententarife „ausgewogen“
